Restrukturyzacja firmy
UZYSKAJ POMOC
profesjonalne wsparcie w ratowaniu przedsiębiorstwa
Restrukturyzacja firmy to często ostatni realny moment, by zatrzymać narastającą spiralę zadłużenia i uporządkować sytuację finansową przedsiębiorstwa. W wielu przypadkach problemem nie jest brak rynku czy nierentowność biznesu, lecz nadmierne obciążenia: kredyty, leasingi, zaległe faktury, narastające odsetki oraz prowadzone egzekucje.
W takim położeniu restrukturyzacja staje się narzędziem, które pozwala zatrzymać egzekucje, urealnić wysokość zadłużenia, wypracować porozumienie z wierzycielami i stworzyć plan kontynuowania działalności. Celem nie jest likwidacja, lecz ochrona przedsiębiorstwa, miejsc pracy i wypracowanej pozycji rynkowej.
Jako radcowie prawni, doradcy restrukturyzacyjni i syndycy od wielu lat prowadzimy przedsiębiorców przez postępowania restrukturyzacyjne – od etapu wstępnej diagnozy, przez wybór odpowiedniego trybu, przygotowanie dokumentów i negocjacje z wierzycielami, aż po prawomocne zatwierdzenie układu oraz jego realizację. Wspieramy przede wszystkim firmy z Wielkopolski (w szczególności z Poznania, Leszna i okolic), ale obsługujemy postępowania restrukturyzacyjne na terenie całego kraju.
Kiedy restrukturyzacja ma uzasadnienie, a kiedy bierność staje się ryzykiem?
W praktyce wielu przedsiębiorców zgłasza się po pomoc dopiero wtedy, gdy sytuacja jest już skrajnie trudna. Do ostatniej chwili próbują samodzielnie „ratować” firmę, korzystając z kolejnych form finansowania czy przesuwając termin płatności zobowiązań.
Tymczasem restrukturyzacja ma największy sens wtedy, gdy:
- pojawiają się pierwsze istotne problemy z utrzymaniem płynności,
- narastają zaległości wobec ZUS, urzędu skarbowego lub kluczowych dostawców,
- prowadzone egzekucje zaczynają wpływać na bieżące funkcjonowanie firmy,
- a jednocześnie przedsiębiorstwo posiada wciąż potencjał rynkowy: ma klientów, produkt lub usługę, które utrzymują zainteresowanie rynku.
Prawo restrukturyzacyjne pozwala wszcząć postępowanie nie tylko w razie pełnej niewypłacalności, lecz również wtedy, gdy dłużnik jest zagrożony niewypłacalnością – czyli z obiektywnego punktu widzenia można przewidzieć, że w niedługim czasie utraci zdolność do regulowania zobowiązań. Im wcześniej zostanie podjęta decyzja o restrukturyzacji, tym większa szansa na skuteczne przywrócenie przedsiębiorstwu stabilności.
Na etapie pierwszej konsultacji udzielamy jasnej informacji: czy restrukturyzacja jest w Państwa sytuacji rzeczywistą szansą na uratowanie firmy, czy też należy rozważyć scenariusz upadłości, a tym samym odpowiednio zabezpieczyć interesy zarządu i właścicieli.
Zakres usługi
co robimy dla Państwa w ramach „Restrukturyzacji firmy”?
Nie oczekujemy od przedsiębiorcy szczegółowej znajomości przepisów prawa restrukturyzacyjnego ani różnic między poszczególnymi trybami postępowań. Naszym zadaniem jest dobrać właściwe narzędzie, zaprojektować strategię i przeprowadzić firmę przez cały proces z możliwie minimalnym obciążeniem po Państwa stronie.
Diagnoza sytuacji finansowo–prawnej
Pierwszym etapem jest zebranie pełnego obrazu sytuacji przedsiębiorstwa. Analizujemy m.in.:
- strukturę zadłużenia (w tym zobowiązania publicznoprawne i prywatne),
- listę wierzycieli, wartość i charakter zobowiązań,
- istniejące zabezpieczenia na majątku (hipoteki, zastawy, przewłaszczenia),
- toczące się postępowania sądowe i egzekucyjne,
- strukturę organizacyjną i kluczowe obszary działalności firmy.
Równocześnie identyfikujemy „zdrowe” części biznesu – segmenty, które generują przychody i mają szansę funkcjonować po przeprowadzeniu działań naprawczych. Na tej podstawie przygotowujemy wstępną ocenę: czy restrukturyzacja jest uzasadniona i realna, czy też należałoby rozważyć upadłość przedsiębiorcy lub spółki.
Dobór właściwego trybu postępowania restrukturyzacyjnego
Polskie prawo restrukturyzacyjne przewiduje cztery zasadnicze tryby postępowania:
- postępowanie o zatwierdzenie układu,
- przyspieszone postępowanie układowe,
- postępowanie układowe,
- postępowanie sanacyjne.
Dobór trybu zależy od wielu czynników: skali zadłużenia, liczby wierzycieli, poziomu sporów co do wierzytelności, stopnia zaawansowania kryzysu, potrzeby szerokiej ochrony przed egzekucjami czy konieczności głębokiej reorganizacji struktur firmy.
Na podstawie przekazanych informacji i dokumentów rekomendujemy rozwiązanie, które daje największą szansę na powodzenie, przedstawiając jednocześnie konsekwencje każdego wariantu. Decyzję podejmujemy wspólnie z Państwem, natomiast ciężar oceny prawno–proceduralnej pozostaje po naszej stronie.
Przygotowanie planu restrukturyzacyjnego i propozycji układowych
Kluczowym dokumentem jest plan restrukturyzacyjny – szczegółowe opracowanie opisujące sytuację przedsiębiorstwa, przyczyny trudności, proponowane działania naprawcze oraz projekcje finansowe na kolejne lata.
Przygotowujemy go w ścisłej współpracy z działem finansowym lub biurem rachunkowym. W planie wskazujemy:
- jakie koszty można zredukować,
- które obszary działalności rozwijać, a które ograniczyć lub zamknąć,
- jakie składniki majątku mogą podlegać sprzedaży,
- jakie działania organizacyjne i kadrowe są konieczne, aby przywrócić rentowność.
Równocześnie opracowujemy propozycje układowe, czyli konkretne warunki spłaty zobowiązań: poziom redukcji długu, harmonogram spłat, ewentualne odroczenia terminów płatności, sposób traktowania poszczególnych grup wierzycieli. Naszym celem jest takie zaprojektowanie układu, aby był możliwy do wykonania przez przedsiębiorstwo, a jednocześnie na tyle atrakcyjny dla wierzycieli, by przeważył nad scenariuszem upadłości.
Negocjacje z wierzycielami i organizacja głosowania nad układem
Postępowanie restrukturyzacyjne opiera się na zaufaniu i współpracy z wierzycielami. Dlatego ważnym elementem naszej pracy są negocjacje i wyjaśnianie wierzycielom proponowanych rozwiązań.
Uczestniczymy w spotkaniach, prowadzimy korespondencję, wyjaśniamy założenia planu restrukturyzacyjnego i układu, przedstawiamy możliwe skutki braku restrukturyzacji (w tym konsekwencje upadłości). Naszym zadaniem jest zbudowanie po stronie wierzycieli przekonania, że przyjęcie układu jest rozwiązaniem korzystniejszym niż likwidacja majątku dłużnika.
Następnie prowadzimy Państwa przez etap głosowania nad układem: przygotowanie dokumentów, zwołanie zgromadzenia wierzycieli (jeżeli jest wymagane), objaśnienie zasad głosowania oraz wsparcie w toku rozstrzygania ewentualnych zastrzeżeń.
PRAWDZIWE OPINIE O NASZYCH USŁUGACH
Marlena J
Namiar na Kancelarię dostałam od znajomych i jestem za to bardzo wdzięczna. Trafiłam we właściwe ręce. Pełen profesjonalizm, ogromna wiedza, indywidualne podejście do klienta i bardzo dobry kontakt z klientem co jest dla mnie bardzo ważne. Doradztwo i obsługa klienta na każdym poziomie sprawy i szybkie jej załatwienie z pozytywnym rezultatem. Bardzo się cieszę, że trafiłam właśnie do tej Kancelarii. Dziękuję za pomoc i współpracę na wysokim poziomie przy mojej sprawie.
Małgorzata W
Pełen profesjonalizm od pierwszego spotkania do zamknięcia sprawy. Wygrana sprawa w półtora roku to sukces mecenasa Daniela Ostaszewskiego oraz Jacka Firleja! Dziękuję i polecam kancelarię z pełną odpowiedzialnością.
Marek R
Kancelarię cenię przede wszystkim za podejście do klienta, dzięki któremu wizyta w kancelarii i sama rozprawa przebiegała dla mnie bezstresowo. Pracują tam ludzie z ogromną wiedzą pozwalającą ocenić szansę wygranej. Bardzo dobry kontakt i szybka odpowiedź na maile. Umowa z kancelarią sformułowana jest bardzo jasno, a ceny usług są bardzo atrakcyjne w stosunku do innych znanych kancelarii
ODPOWIEDNI TRYB
Jak dobieramy tryb restrukturyzacji do sytuacji przedsiębiorstwa?
Choć formalnie każdy z czterech trybów restrukturyzacji ma ten sam cel (zawarcie układu i uratowanie przedsiębiorstwa), w praktyce są to zupełnie różne narzędzia. Ich odpowiedni dobór ma zasadnicze znaczenie dla szans powodzenia postępowania.
Postępowanie o zatwierdzenie układu jest rozwiązaniem dla podmiotów, które mają uporządkowaną strukturę zadłużenia, relatywnie niewielką liczbę wierzycieli oraz realną możliwość wypracowania kompromisu bez głębokiej ingerencji sądu. Postępowanie to cechuje się dużą dynamiką oraz ograniczoną formalizacją – zasadnicza część negocjacji odbywa się poza sądem, a sąd koncentruje się na zatwierdzeniu wypracowanego układu.
Przyspieszone postępowanie układowe przeznaczone jest dla przedsiębiorców, którzy wymagają już pełnej ochrony sądowej przed egzekucjami, a jednocześnie ich sytuacja nie jest na tyle skomplikowana, by sięgać po klasyczne postępowanie układowe. W tym trybie sąd silniej uczestniczy w postępowaniu, ale całość pozostaje względnie szybka i nastawiona na sprawne przyjęcie układu.
Klasyczne postępowanie układowe stosuje się wówczas, gdy liczba wierzycieli, wartość i charakter zadłużenia oraz poziom sporów co do wierzytelności wymagają pełnej procedury sądowej z rozbudowanym etapem ustalania listy wierzycieli. Jest to rozwiązanie dla przedsiębiorstw o bardziej złożonej sytuacji, w których potrzeba dłuższego czasu na uporządkowanie zobowiązań i wypracowanie układu.
Postępowanie sanacyjne to najbardziej rozbudowany tryb, łączący restrukturyzację zadłużenia z głębokimi zmianami organizacyjnymi i operacyjnymi w przedsiębiorstwie. W sanacji zarząd często zostaje zastąpiony przez zarządcę sanacyjnego, a w toku postępowania można przeprowadzać szerokie działania naprawcze: restrukturyzację zatrudnienia, zamknięcie nierentownych oddziałów, sprzedaż części majątku, odstępowanie od niekorzystnych umów. Jest to postępowanie szczególnie przydatne dla firm, które – mimo trudnej sytuacji – posiadają istotny potencjał rynkowy, ale wymagają głębokiej przebudowy.
Na podstawie analizy dokumentów finansowych, struktury wierzycieli oraz skali problemów organizacyjnych dobieramy tryb adekwatny do Państwa sytuacji, przedstawiając zalety, ryzyka oraz spodziewany czas trwania postępowania w każdym wariancie.
ZASOBY LUDZKIE
Restrukturyzacja a zarząd, wspólnicy i pracownicy
Postępowanie restrukturyzacyjne oddziałuje nie tylko na samą spółkę jako podmiot, lecz także na osoby nią zarządzające, właścicieli oraz zespół pracowników.
Po stronie zarządu kluczowe jest zagadnienie odpowiedzialności za zbyt późne złożenie wniosku o upadłość. Prawidłowo przeprowadzona restrukturyzacja często pozwala wykazać, że członkowie zarządu nie pozostawali bierni wobec trudności finansowych, lecz podjęli działania zmierzające do ochrony wierzycieli i ratowania przedsiębiorstwa. Może to mieć istotne znaczenie w ewentualnych sporach dotyczących odpowiedzialności członków zarządu za zobowiązania spółki.
Po stronie wspólników celem restrukturyzacji jest zachowanie wartości przedsiębiorstwa: marki, kontraktów, infrastruktury oraz potencjału zespołu. Zamiast biernie obserwować likwidację majątku w upadłości, wspólnicy uczestniczą w procesie, którego założeniem jest kontynuacja działalności po przyjęciu układu.
Dla pracowników postępowanie restrukturyzacyjne jest szansą na zachowanie miejsc pracy, przynajmniej w kluczowej części. Oczywiście w wielu przypadkach konieczne są pewne zmiany kadrowe czy organizacyjne, jednak celem nie jest prosty demontaż przedsiębiorstwa, ale zbudowanie modelu, w którym firma może funkcjonować w sposób zrównoważony.
Już na etapie planowania postępowania omawiamy z Państwem, jak restrukturyzacja przełoży się na poszczególne grupy: organy spółki, wspólników, kadrę zarządzającą i pracowników.
ZASOBY LUDZKIE
Restrukturyzacja a zarząd, wspólnicy i pracownicy
ETAPY
Jak w praktyce wygląda współpraca przy restrukturyzacji?
Schemat współpracy jest przejrzysty i opiera się na kilku etapach.
W pierwszej kolejności odbywa się konsultacja wstępna: stacjonarnie, telefonicznie lub online. Przedsiębiorca przedstawia sytuację: skalę zadłużenia, stan zaległości, liczbę wierzycieli, informacje o toczących się egzekucjach oraz kluczowych umowach. Na tej podstawie jesteśmy w stanie wstępnie ocenić, czy restrukturyzacja jest realną opcją, czy też bardziej uzasadnione będzie rozważenie upadłości.
Następnie przechodzimy do analizy dokumentów. Prosimy o udostępnienie bilansów, zestawień zobowiązań, listy wierzycieli, umów handlowych, decyzji organów administracji i dokumentów z postępowań egzekucyjnych. Po ich przeanalizowaniu przygotowujemy pisemną rekomendację wraz z porównaniem scenariusza restrukturyzacji i upadłości oraz wskazaniem konsekwencji każdego z nich, również dla członków zarządu i wspólników.
Jeżeli wspólnie decydujemy się na restrukturyzację, ustalamy szczegółowy zakres obsługi i model rozliczeń, po czym rozpoczynamy przygotowanie dokumentów: wniosku, planu restrukturyzacyjnego, propozycji układowych, projektów pism do wierzycieli.
Po złożeniu wniosku reprezentujemy przedsiębiorcę przed sądem, współpracujemy z doradcą restrukturyzacyjnym i nadzorcą lub zarządcą, przygotowujemy odpowiedzi na pisma wierzycieli i sądu, wspieramy w organizacji zgromadzenia wierzycieli oraz w procesie zatwierdzania układu.
Po zakończeniu części sądowej możemy nadal towarzyszyć Państwu przy wykonywaniu układu: monitorować jego realizację, pomagać przy niezbędnych modyfikacjach oraz utrzymywać komunikację z wierzycielami. Przez cały czas jest po Państwa stronie konkretny prawnik prowadzący, odpowiedzialny za koordynację wszystkich działań.
r. pr. Jacek Firlej
r. pr. Daniel Ostaszewski
Koszt obsługi restrukturyzacji zależy od wielu elementów:
- skali zadłużenia i liczby wierzycieli,
- wybranego trybu postępowania (PZU, PPU, układ, sanacja),
- stopnia skomplikowania sytuacji prawnej i faktycznej,
- zakresu czynności, jakie zostaną powierzone kancelarii (tylko przygotowanie wniosku i planu, czy pełna reprezentacja aż do zatwierdzenia układu oraz wsparcie przy jego wykonywaniu).
Najczęściej stosujemy model mieszany, obejmujący:
- ryczałt za przygotowanie diagnozy, strategii oraz kompletnego wniosku o otwarcie postępowania restrukturyzacyjnego wraz z planem restrukturyzacji i propozycjami układowymi,
- indywidualnie ustalane wynagrodzenie za dalsze prowadzenie sprawy, obejmujące reprezentację przed sądem, wsparcie w negocjacjach z wierzycielami, obsługę zgromadzenia wierzycieli oraz wsparcie po zatwierdzeniu układu.
Zanim rozpoczniemy działania, przedstawiamy Państwu konkretną wycenę z opisem zakresu usług. Dzięki temu przedsiębiorca może racjonalnie zaplanować budżet i ma pełną świadomość, jakie koszty wiążą się z obsługą prawną restrukturyzacji.
W przypadku zainteresowania jesteśmy w stanie już po wstępnej rozmowie i zarysie sytuacji wskazać orientacyjne widełki cenowe oraz zaproponować model rozliczeń dostosowany do możliwości i potrzeb Państwa firmy.
KOSZTY
ile wynosi restrukturyzacja firmy z udziałem kancelarii?
jaką ścieżkę wybrać?
Restrukturyzacja czy upadłość
jaką ścieżkę wybrać?
Restrukturyzacja czy upadłość
Wybór między restrukturyzacją a upadłością nie powinien być decyzją intuicyjną, lecz efektem analizy danych finansowych, perspektyw rynkowych oraz ryzyk po stronie zarządu i właścicieli.
Restrukturyzacja ma uzasadnienie wtedy, gdy przedsiębiorstwo po redukcji zadłużenia i wdrożeniu działań naprawczych ma szansę funkcjonować w sposób stabilny. Oznacza to, że istnieje rynek zbytu, firma posiada przewagi konkurencyjne, a dotychczasowe problemy wynikają przede wszystkim z nadmiernego zadłużenia lub przejściowego kryzysu.
Jeżeli natomiast model biznesowy nie broni się, brak jest perspektyw na poprawę sprzedaży, a przedsiębiorstwo utrzymuje się głównie dzięki dalszemu zadłużaniu, wówczas bardziej uczciwe i bezpieczne może okazać się rozważenie upadłości. W takim przypadku kluczowe jest możliwie szybkie uporządkowanie sytuacji i zabezpieczenie interesów zarządu oraz właścicieli.
W wielu przypadkach kancelaria równolegle prowadzi sprawy restrukturyzacyjne i upadłościowe, a także reprezentuje członków zarządu w sporach dotyczących ich odpowiedzialności za zobowiązania spółki. Na tej podstawie jesteśmy w stanie obiektywnie wskazać, które rozwiązanie w danym stanie faktycznym jest dla Państwa korzystniejsze – nie tylko z perspektywy samej firmy, ale też osób ją tworzących.
Zapraszamy do kontaktu w celu umówienia konsultacji. Na podstawie przekazanych informacji przygotujemy wstępną ocenę sytuacji oraz propozycję dalszych działań, w tym strategię przeprowadzenia postępowania restrukturyzacyjnego krok po kroku.
DOWIEDZ SIĘ WIĘCEJ
FAQ – najczęściej zadawane pytania o restrukturyzację firmy
Czy restrukturyzacja rzeczywiście pozwala uniknąć upadłości?
Tak – podstawowym celem postępowania restrukturyzacyjnego jest uniknięcie ogłoszenia upadłości poprzez zawarcie układu z wierzycielami i wdrożenie działań naprawczych. Oczywiście nie każda restrukturyzacja kończy się sukcesem, ale prawidłowo zaprojektowane postępowanie istotnie zwiększa szansę na zachowanie przedsiębiorstwa.
Czy w trakcie restrukturyzacji mogą być dalej prowadzone egzekucje?
Co do zasady od momentu otwarcia postępowania restrukturyzacyjnego albo dokonania obwieszczenia (w postępowaniu o zatwierdzenie układu) przedsiębiorstwo korzysta z ochrony przed egzekucjami w zakresie wierzytelności objętych układem. Pozwala to skoncentrować się na realizacji planu restrukturyzacyjnego, a nie na bieżącym odpieraniu działań egzekucyjnych.
Jaką rolę pełni doradca restrukturyzacyjny?
Doradca restrukturyzacyjny jest licencjonowanym specjalistą, który – w zależności od trybu – może pełnić funkcję nadzorcy układu, nadzorcy sądowego lub zarządcy. W praktyce odpowiada za przygotowanie spisu wierzytelności, planu restrukturyzacyjnego, nadzorowanie przebiegu postępowania oraz równoważenie interesów dłużnika i wierzycieli.
Na jak długo można rozłożyć spłatę zadłużenia w układzie?
Długość okresu spłaty zależy od konkretnych propozycji układowych oraz możliwości finansowych przedsiębiorstwa. Zwykle układy przewidują kilkuletni okres spłat, jednak każdorazowo musi on wynikać z realnych prognoz finansowych. Zbyt ambitny, a niewykonalny układ stanowi większe ryzyko niż brak układu, dlatego tak istotne jest rzetelne zaplanowanie parametrów spłaty.
Co dzieje się, jeśli restrukturyzacja się nie powiedzie?
Jeżeli nie dojdzie do zawarcia lub zatwierdzenia układu, sąd może umorzyć postępowanie restrukturyzacyjne. W takiej sytuacji zwykle pojawia się konieczność rozważenia wniosku o ogłoszenie upadłości. Z tego względu kluczowe jest profesjonalne przygotowanie postępowania, właściwy dobór trybu oraz aktywna praca z wierzycielami od samego początku.
Czy można rozpocząć od jednorazowej konsultacji, zanim zapadnie decyzja o wszczęciu postępowania?
Tak. W wielu przypadkach pierwszym krokiem jest pojedyncza konsultacja, podczas której porządkujemy informacje o sytuacji przedsiębiorstwa i przedstawiamy możliwe scenariusze. Dopiero po takiej rozmowie i wstępnej analizie dokumentów przedsiębiorca podejmuje decyzję, czy chce skorzystać z pełnej obsługi restrukturyzacyjnej, czy rozważyć inne rozwiązania.
Jeżeli Państwa przedsiębiorstwo znajduje się w trudnej sytuacji finansowej, narastają zaległości, a relacje z wierzycielami stają się coraz bardziej napięte – warto rozważyć restrukturyzację zanim jedyną realną opcją stanie się upadłość.
NIE CZEKAJ